㊙️白毛股神[07-18 00:11] 感觉很糟，在最近的大跌后，本月回撤了-49.4%。
我的组合主要是 AI 瓶颈和卡脖子环节。

在存储、硅光、机器人和上游半导体（带杠杆）方面，这些都往往比其他板块具有更高的贝塔值。但由于这次大跌，最近降低了杠杆。

我看到很多人在嘲笑下跌或 AI 概念，说这很明显：
- “AI 是泡沫”
- “存储/KOSPI 是泡沫”
- “硅光是泡沫”
- “人形机器人不会有未来”
- “Neocloud 会被 Meta 这样的超大规模厂商取代”

还有一大堆散户和机器人号在说“清仓吧，再也涨不回来了”。

但我坚信，所有这些主题都有结构性收入增长或技术变革作为支撑。

而且之前在管理层威胁加征全球关税时，我也经历过类似的回撤，随后市场就迎来了复苏。

我个人比其他人有更长的投资周期+更高的波动容忍度，想看看最终结果如何。

特别是考虑到很多散户是以周为单位来看待事物的：不，如果我预期收入拐点在 2027 年下半年，而现在是 2026 年，我的逻辑并没有错。
无论如何，短期感觉确实很差，只是为了透明度还是想分享一下。