【国盛电新】本周核心观点-20260329

锂电：
4月排产持续环增+2月国内电车单车带电量提升显著，叠加地缘政治扰动下近期油价上涨显著，持续看好动力储能需求景气度。建议关注海科新源、石大胜华、龙蟠科技、德福科技。

储能：
看好Q2户储、大储排产环增趋势，美伊冲突推高能源价格，全球新能源转型加速。关注户储＃德业股份、艾罗能源、固德威、锦浪科技，大储＃阳光电源、海博思创、阿特斯、科华数据。

风电：
欧洲海风政策密集出台，加强本土能源建设，关注欧洲海风推进节奏。重点关注：天顺风能、大金重工、海力风电等。

AIDC：
SST样机密集发布，关注SST送样进展。重点关注：金盘科技、四方股份、伊戈尔、白云电器、新风光、新特电气、京泉华、可立克等。持续看好国内AIDC招标加速，以及海外HVDC转型趋势。关注＃科士达、科华数据、伊戈尔、中恒电气。

光伏：
海外组件涨价，北美光伏订单催化持续，推荐关注迈为股份、捷佳伟创、拉普拉斯、晶盛机电、连城数控、双良节能等；

风险提示：行业需求不及预期，产业价格不及预期，行业供给侧改革不及预期。