AI这把火，已经烧到了最上游的原材料。
一种叫PPE的树脂，价格从12万一吨，直接干到了60万。
4个月，翻了4倍。
背后就两个字：断供。全球七成产能因为冲突直接停摆。另一边，AI服务器的需求跟疯了一样，一台新机器的用量，顶过去十台旧服务器。
一边是货源枯竭，一边是订单爆炸。
下游的电路板厂，老板的电话快被打爆了。一张顶级板材，上个月还能谈价，这个月直接涨价四成。以前下单3个礼拜就能到手的东西，现在订单往桌上一拍，对方手一摊：回去等吧，起码15周。
这还只是一个开始。
另一个更底层的材料，高纯四氯化硅，也开始告急。这东西是光纤和芯片的“地基”，没它，什么都造不出来。
国内几家能生产的工厂，机器已经转得快冒烟了，24小时连轴转，订单还是堆成了山。门口拉货的卡车，据说都开始排队了。
这些消息反映到盘面上，就是过去一周，创业板指数直接拉了11个点。
一堆人还在盯着大盘那1%的涨幅发呆，聪明钱早就绕过芯片，冲进了上游这些卖“铲子”的环节。
所以说，真正的风口，从来都不是楼上发布会的PPT，而是楼下工厂里的缺货单。